भारत में मुद्रा और बैंकिंग: आरबीआई, आपूर्ति और नीति

सही उत्तर A, 1 अप्रैल 1935 है। भारतीय रिज़र्व बैंक का गठन हिल्टन यंग आयोग की संस्तुति पर भारतीय रिज़र्व बैंक अधिनियम, 1934 के अंतर्गत हुआ और इसने 1 अप्रैल 1935 से कार्य आरंभ किया, जिसका केंद्रीय कार्यालय कलकत्ता में था और 1937 में स्थायी रूप से बंबई स्थानांतरित कर दिया गया।

विकल्प B, 1 जनवरी 1949, वह तिथि है जब रिज़र्व बैंक का राष्ट्रीयकरण हुआ और वह निजी अंशधारकों से पूर्ण सरकारी स्वामित्व में आया, इसलिए यह सही तिथि तो है पर दूसरे प्रश्न का उत्तर है। विकल्प C, 1 जुलाई 1955, वह तिथि है जब इंपीरियल बैंक ऑफ इंडिया को भारतीय स्टेट बैंक में बदला गया। विकल्प D, 19 जुलाई 1969, वह तिथि है जब चौदह बड़े वाणिज्यिक बैंकों का राष्ट्रीयकरण हुआ। चारों तिथियाँ एक ही विकल्प सूची में आती हैं, इसलिए हर तिथि के साथ उसकी घटना जोड़कर याद करें।

सही उत्तर C, M3 है। M3 में M1 के साथ बैंकों की सावधि जमा जुड़ती हैं और इसे व्यापक मुद्रा या समग्र मौद्रिक संसाधन कहा जाता है। रिज़र्व बैंक इसी माप पर सबसे अधिक ध्यान रखता है, क्योंकि इसमें तुरंत खर्च होने योग्य राशि और नियत अवधि के लिए रखी राशि दोनों आ जाती हैं।

विकल्प A, M0, आरक्षित या उच्च शक्ति मुद्रा है, जिसमें प्रचलन की मुद्रा, रिज़र्व बैंक के पास बैंकों की जमा तथा अन्य जमा आती हैं; यह वह आधार है जिस पर साख सृजित होती है, व्यापक मुद्रा नहीं। विकल्प B, M1, संकुचित मुद्रा है, जिसमें जनता के पास मुद्रा, माँग जमा और रिज़र्व बैंक के पास अन्य जमा आती हैं, और यह सबसे तरल माप है। विकल्प D, M4, M3 के साथ राष्ट्रीय बचत पत्रों को छोड़कर डाकघर की कुल जमा जोड़कर बनता है और सबसे व्यापक पर सबसे कम प्रयुक्त माप है। तरलता का क्रम M1, M2, M3, M4 है।

सही उत्तर B, रिज़र्व बैंक सरकारी प्रतिभूतियों की जमानत पर बैंकों को अल्पकालिक ऋण देता है है। पुनर्खरीद अर्थात रेपो सौदे में बैंक सरकारी प्रतिभूति रिज़र्व बैंक को बेचता है और थोड़े समय बाद उसे कुछ अधिक मूल्य पर वापस खरीदने का वचन देता है; यही अंतर रेपो दर के रूप में ब्याज बन जाता है। यह मौद्रिक नीति का मुख्य संचालन उपकरण है और इसके बढ़ने पर बैंकों और फिर उनके ग्राहकों के लिए ऋण महँगा हो जाता है।

विकल्प A ग्राहकों से ली जाने वाली ऋण दर का वर्णन है, जिसे बैंक रिज़र्व बैंक के बेंचमार्क ढाँचे के भीतर स्वयं तय करते हैं। विकल्प C प्रतिवर्ती रेपो दर का वर्णन है, जिस पर रिज़र्व बैंक बैंकों की अतिरिक्त राशि अपने पास लेता है और जो सदा रेपो दर से कम होती है। विकल्प D बचत जमा दर है, जिसे तय करने की छूट बैंकों को है। याद रखने का सरल सूत्र यह है कि रेपो में रिज़र्व बैंक धन देता है और प्रतिवर्ती रेपो में धन लेता है।

सही उत्तर C, चौदह है। 19 जुलाई 1969 को सरकार ने देश के चौदह सबसे बड़े वाणिज्यिक बैंकों का राष्ट्रीयकरण किया, जिसका उद्देश्य बैंकिंग को ग्रामीण क्षेत्रों तक ले जाना, साख को कृषि तथा लघु उद्योग की ओर मोड़ना और बैंक निधियों के कुछ ही व्यापारिक घरानों में केंद्रित रहने को समाप्त करना था।

विकल्प A, छह, अप्रैल 1980 के दूसरे चरण में राष्ट्रीयकृत बैंकों की संख्या है, अर्थात सही आँकड़ा पर गलत वर्ष से जुड़ा। विकल्प B, बारह, किसी चरण से मेल नहीं खाता और केवल निकट का भ्रामक विकल्प है। विकल्प D, बीस, दोनों चरणों का योग है, चौदह और छह, और यही सबसे अधिक चुना जाने वाला जाल है। प्रश्न में दिया वर्ष ध्यान से पढ़ें, क्योंकि यही तथ्य 1969, 1980 और कुल योग तीनों रूपों में पूछा जाता है।

सही उत्तर C, भारत सरकार है। एक रुपये का नोट और सभी सिक्के भारत सरकार वित्त मंत्रालय के माध्यम से निर्गत करती है, और एक रुपये के नोट पर रिज़र्व बैंक के गवर्नर के नहीं, बल्कि वित्त सचिव के हस्ताक्षर होते हैं। रिज़र्व बैंक केवल वितरण करने वाली संस्था के रूप में काम करता है।

विकल्प A, भारतीय रिज़र्व बैंक, एक रुपये से बड़े मूल्यवर्ग के प्रत्येक नोट का निर्गमन करता है और उन पर गवर्नर के हस्ताक्षर होते हैं, पर एक रुपये का नोट उसका नहीं होता। विकल्प B, भारतीय स्टेट बैंक, एक वाणिज्यिक बैंक है और नोट निर्गमन नहीं करता, यद्यपि जहाँ रिज़र्व बैंक का कार्यालय नहीं है वहाँ वह उसके अभिकर्ता के रूप में काम करता है। विकल्प D, भारत प्रतिभूति मुद्रण तथा मुद्रा निर्माण निगम, वे प्रेस और टकसालें चलाता है जहाँ नोट छपते और सिक्के ढलते हैं, पर छापना निर्गत करना नहीं है। यही अंतर इस प्रश्न में परखा जाता है।

सही उत्तर B, 1949 है। रिज़र्व बैंक ने 1935 में अंशधारकों के बैंक के रूप में कार्य आरंभ किया था, जिसकी पूँजी निजी हाथों में थी। भारतीय रिज़र्व बैंक सार्वजनिक स्वामित्व में अंतरण अधिनियम के अंतर्गत स्वतंत्रता के कुछ ही समय बाद 1 जनवरी 1949 को वह पूर्ण सरकारी स्वामित्व में आ गया, ताकि केंद्रीय बैंक और नई सरकार की आर्थिक नीति साथ चल सकें।

विकल्प A, 1935, वह वर्ष है जब बैंक की स्थापना हुई और उसने कार्य आरंभ किया, राष्ट्रीयकरण का वर्ष नहीं। विकल्प C, 1955, वह वर्ष है जब अखिल भारतीय ग्रामीण साख सर्वेक्षण समिति की संस्तुति पर इंपीरियल बैंक ऑफ इंडिया को भारतीय स्टेट बैंक के रूप में पुनर्गठित किया गया। विकल्प D, 1969, वह वर्ष है जब चौदह वाणिज्यिक बैंकों का राष्ट्रीयकरण हुआ। क्रम याद रखें: स्थापना 1935, राष्ट्रीयकरण 1949, स्टेट बैंक 1955, बैंक राष्ट्रीयकरण 1969 और 1980।

सही उत्तर B, 1982 है। राष्ट्रीय कृषि और ग्रामीण विकास बैंक की स्थापना बी. शिवरामन की अध्यक्षता वाली समिति की संस्तुति पर 12 जुलाई 1982 को हुई, और उसने तब तक रिज़र्व बैंक द्वारा किए जा रहे कृषि साख संबंधी कार्य तथा कृषि पुनर्वित्त एवं विकास निगम का पुनर्वित्त कार्य अपने हाथ में ले लिया। यह अधिकांशतः किसानों को सीधे ऋण नहीं देता, बल्कि सहकारी बैंकों और क्षेत्रीय ग्रामीण बैंकों को पुनर्वित्त देता है।

विकल्प A, 1975, वह वर्ष है जब नरसिंहम कार्य दल की संस्तुति पर अध्यादेश के अंतर्गत पहले क्षेत्रीय ग्रामीण बैंक स्थापित हुए, अर्थात वही क्षेत्र पर दूसरी संस्था। विकल्प C, 1991, आर्थिक उदारीकरण के आरंभ और वित्तीय प्रणाली पर नरसिंहम समिति की नियुक्ति का वर्ष है। विकल्प D, 2005, वित्तीय समावेशन और बिना झंझट वाले खातों की नीति से जुड़ा है। नाबार्ड के साथ 1982 और शिवरामन समिति दोनों जोड़कर याद रखें।

सही उत्तर A, भारतीय रिज़र्व बैंक के पास नकद रखना होता है है। नकद आरक्षित अनुपात बैंक की शुद्ध माँग और सावधि देयताओं का वह अंश है जिसे उसे रिज़र्व बैंक के पास नकद शेष के रूप में रखना होता है। इस शेष पर बैंक को कोई आय नहीं होती, इसलिए अनुपात बढ़ने पर उधार देने योग्य धन घटता है और साख कसती है, जबकि घटाने पर धन मुक्त होता है।

विकल्प C सांविधिक तरलता अनुपात का वर्णन है, जिसे बैंक अपने ही पास नकद, स्वर्ण या अनुमोदित प्रतिभूतियों में रखता है और जिस पर उसे प्रतिफल मिलता है; इसी अध्याय में यही सबसे आम भ्रम है। विकल्प B इसलिए गलत है कि बैंकों से आरक्षित राशि कंपनी शेयरों में रखवाई ही नहीं जा सकती, जिनमें बाजार जोखिम होता है। विकल्प D प्राथमिकता क्षेत्र ऋण का वर्णन है, जिसमें समायोजित शुद्ध बैंक ऋण का निर्धारित अंश कृषि, लघु उद्यम, शिक्षा, आवास और कमजोर वर्गों को देना होता है। एक पंक्ति में अंतर याद रखें: नकद आरक्षित अनुपात रिज़र्व बैंक के पास, सांविधिक तरलता अनुपात बैंक के अपने पास।

सही उत्तर C, भारतीय स्टेट बैंक है। इंपीरियल बैंक ऑफ इंडिया स्वयं 1921 में तीन प्रेसीडेंसी बैंकों, 1806 के बैंक ऑफ बंगाल, 1840 के बैंक ऑफ बंबई और 1843 के बैंक ऑफ मद्रास, को मिलाकर बना था। अखिल भारतीय ग्रामीण साख सर्वेक्षण समिति की संस्तुति पर सरकार ने 1 जुलाई 1955 को उसे भारतीय स्टेट बैंक में बदल दिया, ताकि सरकारी स्वामित्व वाला बैंक बैंकिंग को गाँवों तक ले जा सके।

विकल्प A, भारतीय रिज़र्व बैंक, केंद्रीय बैंक है और 1935 में अलग से बना; उससे पहले इंपीरियल बैंक कुछ केंद्रीय बैंकिंग कार्य करता था, इसीलिए यह भ्रामक विकल्प बनता है। विकल्प B, पंजाब नेशनल बैंक, 1894 में पूर्णतः भारतीय पूँजी और प्रबंधन से आरंभ होने वाले पहले बैंक के रूप में स्थापित हुआ और उसका इतिहास स्वतंत्र है। विकल्प D, बैंक ऑफ बड़ौदा, 1908 में बड़ौदा के महाराजा के संरक्षण में स्थापित हुआ और 1969 में राष्ट्रीयकृत हुआ। शृंखला याद रखें: प्रेसीडेंसी बैंक, इंपीरियल बैंक, भारतीय स्टेट बैंक।

सही उत्तर A, दो सौ करोड़ रुपये, जिसमें एक सौ पंद्रह करोड़ सोने में है। पहले चल रही आनुपातिक आरक्षित प्रणाली के स्थान पर 1957 में अपनाई गई न्यूनतम आरक्षित प्रणाली के अंतर्गत रिज़र्व बैंक को अपने द्वारा निर्गत नोटों के विरुद्ध कम से कम दो सौ करोड़ रुपये की परिसंपत्तियाँ रखनी होती हैं, जिनमें एक सौ पंद्रह करोड़ सोने में और शेष पचासी करोड़ विदेशी प्रतिभूतियों में होता है। इस न्यूनतम से आगे बैंक अर्थव्यवस्था की आवश्यकता के अनुसार नोट निर्गत कर सकता है।

विकल्प B राशि और संरचना दोनों कम बताता है तथा विदेशी प्रतिभूतियों वाले भाग को छोड़ देता है। विकल्प C और D ऐसे आँकड़े और परिसंपत्तियाँ गढ़ते हैं जिनका इस प्रणाली में कोई स्थान नहीं है; भारत सरकार के बॉण्ड में यह न्यूनतम कोष परिभाषित नहीं होता। 1957 के इस परिवर्तन का उद्देश्य नोट निर्गमन को सोने के निश्चित अनुपात से मुक्त करना था, ताकि मुद्रा उत्पादन और व्यापार के साथ बढ़ सके, और यही तर्क कभी-कभी कथन प्रश्न के रूप में भी पूछा जाता है।